Найважливіші з мистецтв / Private banking
Антикваріат. Колекція може стати відмінним вкладенням коштів. За сприятливого розкладу прибуток від предметів мистецтва або старовини може скласти 200% на рік. Найголовніше - правильно вибрати напрямок інвестування.
Якщо ви колекціонер-початківець, запам'ятайте декілька простих правил, які убережуть вас від грошових втрат. По-перше, для успішного початку необхідно мати чималий капітал: надійні в сенсі інвестування речі не можуть бути дешевими, їхня висока вартість - гарантія якості та майбутнього росту ціни. По-друге, будь-яка колекція повинна бути зібрана з розумом: ідея, грамотна схема, відповідно до якої речі купуються, істотно підвищує її цінність, однак, купуючи готову колекцію, будьте готові до того, що серед гідних екземплярів заховані посередні - їх вам доведеться придбати на додачу. Разом з тим, щоб продати колекцію цілком, буде потрібно більше часу, це питання ліквідності - простіше знайти людину, готову заплатити $1 тис. за один предмет, ніж того, хто віддасть $1 за все зібрання. По-третє, необхідно серйозно подбати про перевірку справжності предметів.
По-четверте, не варто обходитися без допомоги професіоналів: послуги консультанта, оцінювача, експерта і посередника при продажу або купівлі обійдуться недешево, але вбережуть від помилок.
Зростання цін на предмети антикваріату і мистецтва, на думку експертів, становить приблизно 15% на рік, а ризики оцінюються як мінімальні.
Час — гроші. Ринок антикваріату, предметів, яким більше 50 років, вважається високоприбутковим. Однак старовинна річ не одразу почне приносити вам доход: до продажної ціни вкладені як мінімум відсотки прибутку посередника (магазина або аукціону) і продавця (колишнього власника). Поки вони окупляться, пройде час - від року до двох років. Якщо ви розраховуєте заробити швидко, краще пошукати інший спосіб. Нерідкі випадки, коли власнику вдавалося одержати з речі річний прибуток у розмірі 200%, ціни на полотна великих європейських художників, наприклад, за оцінками експертів, стабільно зростають на 700% за 3-5 років. Увесь час, поки річ знаходиться у вашій власності, вам потрібно буде стежити за тим, як продаються на ринку подібні до неї. Продаж за високою ціною предмета тієї ж епохи або картини того ж автора істотно підвищує ваші шанси виручити більшу суму при продажу - працює правило прецеденту.
Грамотний колекціонер завжди в курсі подій на ринку - він спілкується з експертами, ознайомлюється з публікаціями в спеціалізованих журналах і обов'язково захоплюється тим напрямком, у який інвестує гроші. Тих самих правил слід дотримуватися і вам: перш ніж почати збирати колекцію, поцікавтеся, що є найбільш ліквідним, запитайте, який прибуток і у який строк зможе принести вам кожна річ.
Якщо у вашому розпорядженні великий початковий капітал, має сенс звернути увагу на дорогі, вже відомі та визнані речі. Це можуть бути антикварні меблі, предмети побуту та зброя, картини відомих майстрів. Старовина в цьому випадку буде запорукою надійності: ціна на такі речі, як правило, не падає. Однак перед придбанням того чи іншого предмета обов'язково переконайтеся у його справжності. Експертизою цінностей в Росії займаються музейні працівники, на кожен перевірений предмет видається висновок, підписаний декількома спеціалістами. Документам, що додаються до витвору, беззастережно довіряти можна не завжди, серед них чимало фальшивок. Сертифікат можна відправити в музей, щоб підтвердити його справжність. За музейну експертизу доведеться заплатити $200-400.
Необхідно переконатися і в адекватності ціни, за якою вам пропонують придбати той чи інший товар. Визначити цю цифру на око, без спеціальних знань і великого досвіду, часто не представляється можливим, тому на початковому етапі найкраще скористатися послугами консультанта (це обійдеться приблизно у 10% від вартості речі, але не менше $150). Професіонал знайомий зі статистикою продажів подібних предметів (наприклад, картин художника, який цікавить вас,) і вміє враховувати нюанси - адже часто роботи того самого автора, наприклад, коштують по-різному. Якщо продавець магазина або приватний колекціонер пропонує вам річ, позиціюючи її як інвестиційно привабливу, обов'язково поцікавтеся докладною схемою прогнозу.
Крім усього іншого потрібно бути впевненим, що навіть за найгіршого розкладу ви зможете продати будь-який предмет з вашої колекції щонайменше за закупівельною ціною, наприклад у випадку падіння інтересу до нього в Росії, на одному із західних аукціонів. У цьому випадку вам, можливо, доведеться заплатити держмито на вивезення речі з країни (у розмірі 10% від вартості) і необхідно буде врахувати, що по-справжньому коштовними роботи російських авторів, як правило, є тільки на російському ринку (за винятком полотен загальновизнаних художників - Кандинського, Шагала, Малевича, деяких шестидесятників). Гарантією світового інтересу до творів будь-якого автора буде служити те, що вони представлені в музеях і визнані критиками.
Збирати старовинні автомобілі або ювелірні прикраси мало хто може собі дозволити, але на сучасному антикварному ринку є маса недорогих предметів для колекціонування. Наприклад, інвестиційно привабливими вважають спеціалісти витвори мистецтва Древньої Греції та Риму: поки недорогі потерті чашечки та глечики ($200-500) незабаром можуть принести своїм власникам великі прибутки, що значно перевищують банківські відсотки, - до 150% на рік. Так трапилося з архаїкою Сходу, інтерес до якої донедавна також був невеликим. Велике майбутнє бачать експерти і за графічними роботами, які поки не дуже популярні у колекціонерів.
Полотна радянських художників, вивезені у 1960-1980 роках за кордон, тепер продаються на найбільших західних аукціонах за десятки тисяч доларів. Так, не найвідомішу роботу художника Володимира Яковлева «Портрет хлопчика» придбали на Sotheby's у 2004 році за $25 тис., а за «Розп'яття» Оскара Рабина заплатили $23 тис., полотна Олексія Пахомова за останні три роки подорожчали у сім разів. Інтерес до цього напрямку, на думку експертів, продовжуватиме зростати, але вже не так стрімко, як останні п'ять років. Завжди затребувані речі, пов'язані з іменами великих людей, наприклад документи і фотографії.
Знайти перспективний, але недорогий напрямок можна, вивчивши підшивку спеціалізованої преси за останній рік, поцікавившись підсумками торгів за декілька попередніх років - ця нескладна аналітика дозволить вам якнайкраще вкласти кошти.
Внесок у майбутнє. Колекція старовинних речей, навіть не дуже популярних, обійдеться недешево, не виключені витрати на додаткову експертизу і передпродажну оцінку - кожна така послуга коштуватиме мінімум $200, крім того, якщо колекція справді цінна, потрібно буде її застрахувати і заплатити за охорону. У порівнянні з усім цим реставрація, на яку часом може піти декілька тисяч доларів, здасться найбільш незначною статтею витрат. Якщо ви не можете дозволити собі цих витрат, спробуйте звернути увагу на витвори сучасного мистецтва. Вони коштують дешевше, але, за затвердженнями спеціалістів, стрімко зростуть у ціні. Наприклад, роботи художника Олександра Виноградова подорожчали рівно вдвічі одразу після першої покупки картини одним з культурних центрів Європи.
Якщо ви вирішили зупинити свій вибір саме на сучасному мистецтві, пам’ятайте, що на ціну картин сьогоднішніх майстрів впливає не їхня якість, а популярність автора: якщо він вже зробив собі ім'я, виставлявся у великих галереях, то ціна швидше за все не впаде. Але ризик програти все ж таки є, навіть найскандальніша слава і яскравий талант можуть пропасти у століттях.
Грамотна реалізація. Продаж предметів мистецтва і старовини здійснюється, в основному, через магазини і аукціони. На ринку мало сторонніх людей, у процесі збирання колекції ви, швидше за все, познайомитеся з основними спеціалістами і дізнаєтесь, які організації є авторитетами в потрібній вам області. Не виключено, що на вашу колекцію або деякі предмети з неї одразу знайдеться покупець - професіонали завжди знають, у чиїй власності знаходяться речі, які їх цікавлять.
Але не варто одразу погоджуватися на запропоновану ними ціну. Пам’ятайте, що, продавши річ, унікальну і єдину у своєму роді, ви з великим ступенем ймовірності вже ніколи не зможете знову її викупити.
Найкраще походити по магазинах, залучити сторонніх експертів і зрівняти їхні думки. Тими ж самими принципами потрібно керуватися, виставляючи на продаж річ, що потрапила до вас випадково (яка дісталася у спадщину або виявилася вдома). За 70 років радянської історії Росії в багатьох родинах скопилися цінні свідчення важливих подій, тому, перш ніж викидати старі документи та фотографії, дізнайтеся, чи не можна виручити за них хоча б скільки-небудь - консультацію з цього питання ви отримаєте в будь-якому салоні безкоштовно.
Важливо пам'ятати, що відреставрована річ коштуватиме у декілька разів дорожче. Тут діють ті ж закони, що і на будь-якому ринку, - предмети у поганому стані дешевшають. Має сенс, якщо є можливість, вкластися в реставрацію - вона обов'язково окупиться.
Отже, реалізувати річ ви можете через аукціон або магазин. Вибираючи найбільш підходящий варіант, порадьтеся з декількома спеціалістами з різних організацій. Пам’ятайте, що на аукціоні у вас є можливість продати річ дорожче - на відкритих торгах учасники можуть підвищувати ціну як завгодно довго, якщо вони зацікавлені в покупці. Нерідкі випадки, коли річ, початкова вартість (естимейт) якої становила всього декілька сотень доларів, ішла за тисячі. А от купувати антикваріат краще в салонах-магазинах: там ви зможете краще обміркувати покупку, придивитися до неї, запросити стороннього фахівця і навіть домовитися про те, щоб забрати предмет на експертизу. На аукціоні, у запалі торгів, покупці перебивають ціну один одного, погоджуючись заплатити зайве тільки для того, щоб річ не дісталася супернику. Часто виникає оманне відчуття, що якщо за предмет готовий платити хтось іще, то він цінний і не шкода віддати за нього велику суму. Не виключено, що торгуватися з вами буде підсадна людина.
Необхідно звернути увагу і на умови, виставлені вам посередником. Всі аукціонери беруть відсоток за реалізацію (як правило 10-15%), але деякі виставлять рахунок навіть у тому випадку, якщо предмет не був проданий. Те ж саме можуть зробити і в антикварній крамниці - виставляння речі у вітрині деяких магазинів може коштувати вам чималих грошей. Про стягнення подібного роду комісійних обов'язково повинно бути сказано в договорі.
Пам’ятайте, що антикварні речі, вартість яких перевищує 125 тис. рублів, як і будь-яке рухоме майно, обкладається при продажу податком (13%). Але його можна не платити, якщо предмет, який продається, знаходиться у вашій власності більше трьох років. Підтвердити цей факт можна за допомогою нотаріально завіреного заповіту або інших документів, що свідчать про ваше право вступу у володіння предметом з певного часу, а також фотографії цієї речі, за якими можна визначити дату зйомки.
Інга Коростильова i.korostyleva@finansmag.ru
Джерело: № 37 (127) 10-16 жовтня 2005 - ІНВЕСТИЦІЇ